据行业调查显示，全球资产经理认为现阶段市场波动性加剧的状况还将持续数年，这凸现了欧元区主权债务危机给市场信心带来了巨大的冲击。
根据此项调查，78%的受访投资者认为，金融市场的动荡期已经延长；超过60%的受访者还预计在2020年结束前全球将发生两次或两次以上的系统性危机。
调查发现，在过去四年连续经历了2008年金融危机以及欧元区债务危机之后，几乎没有人相信市场的最糟糕阶段已经过去。
上述调查结果来自全球最大资产管理公司之一的信安环球投资(Principal Global Investors)与英国咨询机构CREATE-Research进行的年度研究计划。来自29个国家的289位资产经理、退休金顾问以及基金分销商参与了此次调查，这些资产管理公司管理的资产总计25.2万亿美元。
过去几年间，金融市场出现历史罕见的大幅波动（以股市的剧烈震荡最为突出），令投资者遭受了重创。与此同时，各类金融资产在“高风险资产”与“避险类资产”之间不断游弋，导致不同类型资产类别的关联性上升，因而加大了投资者依据单一资产基本面因素执行投资策略的难度。
CREATE-Research首席执行长Amin Rajan说，在上述环境下，投资者的焦虑情绪对于市场走向的影响力超过了基本面因素。根据上述调查结果，Amin Rajan撰写了名为《为异象定价将成为大趋势》的报告。
但该调查发现，许多资产经理相信价格的大起大落也可能酝酿投资机会；71%的受访者表示，市场的大幅波动将为主动型资产经理创造更大的机遇，帮助其为客户带来投资回报。
不过，该调查显示仅有13%的受访者确信他们能够将市场的震荡转化为投资机遇。
从调查结束后对资产经理进行的访问来看，造成上述落差的一个原因是缺乏对全球经济前景的共识。
35%的受访资产经理表示，虽然非常规货币刺激政策可能会在更长时间内带来通胀压力，但他们对于由美国联邦储备委员会(Federal Reserve, 简称Fed)实施的此类政策的效果感到乐观；25%的资产经理预计，在主要经济体债务负担显著下降之前，Fed的努力不会对市场带来任何明显的方向性的影响；还有40%的受访者对于Fed举措的影响力难以作出判断，他们担心金融市场可能回到1985年前的状态，当时政治因素对于市场的影响超过了经济因素。
在此次调查中，值得注意的是退休基金经理的资产配置理念有了新的变化，其中包括对管理风险的渴望超过了回报、更倾向于保存资本而不是实现资本的增长、在各类资产类别之间建立联系而不是将它们视为独立的资产、“由上而下”与“由下而上”的投资策略并存而不是这两种策略非此即彼。
Rajan表示，相比追求更多投资回报，退休基金经理更倾向于将风险最小化。
调查发现，美国定额年金给付计划的资产经理可能在中期内更青睐股票；此类资产经理认为，在未来50年，股票的吸引力超过债券。调查发现，自2008年以来，市场的大幅波动已经将恐慌型抛售者挤出了市场，从而为新一轮牛市的出现创造了条件。
新兴市场股市可能会从上述趋势中受益，这是因为调查发现，许多客户认为通过低成本的交易所交易基金(ETF)，新兴市场股票依旧是一个存在机遇的投资题材。
但调查发现，资产经理认为大多数投资机会依旧存在于固定收益（由不良债务和高收益率债券主导）领域，这些债券虽然风险要高于美国国债，但其收益率也高于美国国债。
